( 004017)金融市場學 大綱明細

考試大綱

一、考試性質

《金融市場學》是金融碩士(MF)專業學位研究生入學統一考試復試階段同等學力加試科目之一?！督鹑谑袌鰧W》考試要力求反映金融碩士專業學位的特點，科學、公平、準確、規范地測評考生的基本素質和綜合能力，選拔具有發展潛力的優秀人才入學，為國家的經濟建設培養具有良好職業道德、具有較強分析與解決實際問題能力的高層次、應用型、復合型的金融專業人才。

二、考試要求

測試考生對于與金融市場學相關的基本概念、基礎理論的掌握和運用能力。

三、考試形式和試卷結構

金融市場學總分為100分，題型包括名詞解釋、簡答題、計算題和論述題。

四、參考書目

《金融市場學》張亦春 編，北京：高等教育出版社

備注：考生也可以根據考試大綱自行選擇參考書

五、考試內容

一、金融市場概論

(1)了解金融市場的概念和主體

(2)了解金融市場的主要類型

(3)了解金融市場的主要功能

(4)了解金融市場的發展趨勢

二、貨幣市場

(1)了解同業拆借市場

(2)了解回購市場

(3)了解商業票據市場

(4)了解銀行承兌票據市場

(5)了解大額可轉讓定期存單市場

(6)了解短期政府債券市場

(7)了解貨幣市場共同基金市場

三、資本市場

(1)了解股票的概念、種類以及股票市場的運作

(2)了解債券的概念、種類以及債券市場的運作

(3)了解投資基金的運作

四、外匯市場

(1)了解外匯與匯率的概念范疇

(2)掌握外匯市場的含義、分類、組成部分及其功能

(3)熟悉外匯市場的多種交易方式

(4)了解外匯決定理論以及影響匯率的各種因素

五、債券價值分析

(1)掌握股息(或利息)貼現法在債券價值分析的運用

(2)掌握債券定價的五個基本原理

(3)了解債券屬性與債券價值分析

(4)了解久期、凸度及其在利率風險管理中的運用

六、普通股價值分析

(1)掌握不同類型的股息貼現模型

(2)掌握不同類型的市盈率模型

(3)了解負債情況下的自由現金流分析法

(4)了解通貨膨脹對股票價值評估的影響

七、金融遠期、期貨和互換

(1)了解金融遠期、期貨和互換的概念及特點

(2)掌握遠期合約和期貨合約的定價

(3)了解期貨價格和遠期價格、期貨價格和現貨價格之間的關系

(4)掌握利率互換和貨幣互換的設計和安排

八、期權和權證

(1)了解期權的基本特性、主要類型及盈虧分布

(2)掌握看漲-看跌期權的平價關系

(3)了解布萊克-斯科爾斯期權定價公式

(4)了解權證與股票期權的異同點

(5)了解可轉化債券

九、抵押和證券化資產

(1)了解資產證券化的一般程序

(2)了解抵押支持證券的主要類型

(3)了解資產支持證券的主要類型

(4)了解中國資產證券化的主要情況

十、利率

(1)了解利率的含義和主要類型

(2)了解利率水平的決定理論

(3)了解收益率曲線及其變動

(4)了解利率期限結構的含義及其假說

十一、效率市場假說

(1)了解效率市場假說的定義與分類

(2)熟悉三種不同層次的效率市場假說之間的關系

(3)掌握效率市場假說的假定、隨機漫步、效率市場的必要條件及其特征

(4)了解效率市場假說的實證檢驗

十二、投資組合理論

(1)了解投資收益和風險的度量

(2)了解分散投資如何降低投資組合的風險

(3)了解投資者的風險偏好

(4)了解投資組合有效集和最優投資組合的構建

(5)了解無風險借貸對投資組合有效集的影響

十三、資產定價理論

(1)了解資本資產定價模型的主要內容

(2)了解資本資產定價模型假設的進一步放松

(3)了解套利定價模型的主要內容

(4)了解資產定價模型的實證結果

參考書

無